วิธีการประเมินมูลค่าหุ้น

วิธีการประเมินมูลค่าหุ้นแบ่งได้เป็น

1. DCF – Disc Cash Flow เหมาะสำหรับบริษัทที่มีการเติบโตที่ชัดเจน รายได้และกำไรสม่ำเสมอไม่แกว่งตัว
2. อัตราส่วนมูลค่าเปรียบเทียบ เช่น PER, PEG, PCF, PBV, EV/EBITDA ใช้ได้กับบริษัทโดยทั่วไป ส่วน EV/EBITDA เหมาะสำหรับบริษัทกลุ่มเดินเรือ ปิโตร โรงพยาบาล โรงแรม
3. Dividend Disc Model (อันนี้ผมไม่แม่น ต้องให้กูรู มาช่วยเสริมครับ)
4. อัตราผลตอบแทนเงินปันผล (Dividend Yield) เหมาะกับบริษัทที่เติบโตน้อย แต่มีกระแสเงินสด และจ่ายปันผลสม่ำเสมอครับ

 *หุ้นที่มีความสามารถทำกำไรสูง ส่วนมากจะเทรดกันที่ราคาแพง

*ถ้าจะดู ROE ของบริษัท ต้องดูด้วยว่า บริษัทมีหนี้เยอะหรือไม่

*วิธีการประเมินมูลค่าหุ้นแต่ละวิธี เหมาะสมกับประเภทและกลุ่มของอุตสาหกรรมนั้นๆ
การวิเคราะห์ปัจจัยพื้นฐานของบริษัทเบื้องต้น ต้องคำนึงถึงแนวโน้มรายได้ และกำไรบริษัท ซึ่งมีหลายรูปแบบ
1. กำลังขยายตัว
2. ขยายตัวต่อเนื่อง
3. วัฐจักร
4. ไม่มีรูปแบบที่ชัดเจน

 การวิเคราะห์ปัจจัยพื้นฐานของบริษัทเบื้องต้น สิ่งที่ต้องคำนึงถึงก่อนการลงทุน
1.รายได้และกำไร
2.แนวโน้มธุรกิจเป้าหมาย
3.ผู้บริหาร แนวความคิด ความน่าเชื่อถือ ประสบการณ์ และโอกาสความสำเร็จ
4.ฐานะการเงิน การลงทุน การจ่ายเงินปันผล หนี้สิน
5.มูลค่าหุ้นที่เหมาะสม

- อย่าเดาตลาด ทำตามระบบ เข้าใจตนเอง จึงจะเป็นสุดยอดเทรดเดอร์ -